Согласно тексту документа, по косвенным признакам можно предположить наличие достаточных фиатных резервов для обеспечения токенов USDT. Bitmex ссылается на данные по росту наличных резервов международных финансовых организаций в банковской системе Пуэрто-Рико. Представители биржи считают, что местный Noble Bank является вероятным кандидатом на хранение наличности, принадлежащей Tether. Noble Bank является одним из двух пуэрториканских банков, публично работающих с криптовалютой и предоставляющих услуги по хранению депозитов на условиях полного резервирования.
При этом Bitmex подчеркивает, что невозможно узнать точное нахождение резервов Tether. Хотя официальный сайт криптовалюты продолжает заявлять, что она «проходит регулярные проверки» и «абсолютно прозрачна», в действительности компания разорвала отношения со своим аудитором еще в январе, так и не предоставив ни одного проверенного отчета.
В сообщении также упоминается инцидент с кражей 31 миллиона USDT в ноябре 2017 года, который потребовал обновления программного обеспечения для проведения хардфорка и заморозки украденных средств:
Это демонстрирует высокую эффективность Tether в контроле за транзакциями: они могут провести хардфорк и вернуть любую транзакцию — хотя у нас и ранее не возникало сомнений в возможностях компании по контролю транзакций.
Представители Bitmex отмечают, что в скором времени Tether может столкнуться с серьезным давлением регуляторов. В конце 2017 года Tether уже столкнулась с юридическими проблемами. Тогда компанию обвинили в тесной связи с биржей Bitfinex и возможных махинациях с токенами USDT. В результате регуляторы США инициировали расследование в отношении Tether и Bitfinex.
Исследователи Bitmex считают, что в будущем у компании будет всего 2 выхода из сложившейся ситуации.
- Изменить систему, повысив стандарты AML/KYC и внедрив процедуру блокировки транзакций и заморозки средств. Для этого […] компании придется стать классическим банком.
- Оставить все «как есть», рискуя столкнуться с запретом на ведение деятельности в разных странах.
В заключение Bitmex рекомендует не использовать токены USDT для долгосрочного хранения средств. Напомним, ранее Weiss Ratings выразила обеспокоенность отсутствием полноценного аудита проекта Tether.